泥巴创客空间-创客教育项目介绍

“买壳”背后，是机器人公司的捷径，还是迷途？

十五五规划提出要全面实施“人工智能+”行动，全方位赋能千行百业。12月25日至26日，全国工业和信息化工作落下帷幕，中国人工智能万亿赛道的全新红利窗口开启，资本市场风起云涌。 A股锋龙股份12月24日晚公告：控股股东拟变更为全球人形机器人上市第一股优必选，锋龙股份股票12月25日复牌。 优必选科技成立于2012年。此次收购锋龙股份43%股权，将打通A+H双资本平台，整合双方优势，加速人形机器人商业化进程。公司主营智能服务机器人，具备感知、交互等核心技术。锋龙股份主营园艺机械、液压系统及汽车零部件制造，拥有成熟供应链与客户基础。优必选入主后将提升整体竞争力，优化成本并扩大市场，巩固其在智能机器人行业的战略地位。 进入四季度，人形机器人企业并购重组资本运作频繁。此前，宇树科技已率先完成上市辅导，拟在A股首发上市；乐聚机器人也在深圳证监局进行IPO备案；智元机器人收购上纬新材63.62%股份；乐动机器人、优艾智合、珞石机器人等多家企业也递交港股招股书；七腾机器人入主胜通能源、东杰智能购买遨博智能控股权、追觅科技创始人拟入主嘉美包装，机器人头部企业与相关企业的合作也轰轰烈烈。 锋龙股份12月25日复牌后开盘即涨停，封单量459.89万手，两倍于流通盘，在此带动下，机器人板块在再度崛起，掀起涨停潮。 总之，国家产业政策为机器人产业提供了强大动力，推动产业向高端化、智能化、绿色化方向发展。未来，机器人产业将在技术创新、市场规模、应用领域、产业生态等方面取得显著突破，成为推动经济社会发展的重要力量。

IC看点： 1.斥资1000亿美元！美光1月启动纽约州晶圆厂建设 2.英伟达聘请谷歌云高管担任首席营销官 3.台积电Q4营收激增20.45% 远超市场预期 4.Aehr亏损收窄，AI测试业务驱动新增长 5.优艾智合获评2025年广东省省级制造业单项冠军企业 http://t.cn/AXbnv5yl

具身机器人——重复智能手机的赢家之路。具身机器人——重复智能手机的路径，从质疑到普及，从概念到现金流 什么叫具身智能复合机器人？ 简单点说，它不是那种只会傻跑的扫地机器人，也不是那种只会重复机械动作的机械臂。 它是“移动+操作+感知”三位一体的怪物！ 它能像人一样感知环境，像人一样思考决策，还能像人一样动手干活。 这就是AI从“虚拟世界”杀进“物理世界”的关键一跃！ 以前的AI是贾维斯，只能动嘴； 现在的具身智能，就是奥创，能动手改变现实！这种从0到1的跨越，就是真正的风口。 很多兄弟被市场折磨怕了，一看见好东西也不敢买，总怕接最后一棒。 但现在不是怕的时候，是抢筹的时候！ 第一，数据不会骗人，爆发就在眼前！ 别听那些空头瞎BB什么“产能过剩”，咱们看实打实的数据。 2025年上半年，中国复合机器人的销量已经突破了1500台，销售额近10个亿！ 这已经接近了去年全年的量，说明什么？说明行业已经过了那种“实验室里憋大招”的阶段，正式进入了“规模化落地”**的爆发期！ 更狠的是，这玩意儿还特别争气，30%的订单竟然来自海外！ 这说明中国智造已经不再是低端代工，咱们在高端半导体制造领域，已经能靠技术出海赚外汇了！ 第二，钱往哪儿流，就往哪儿跟！ 人性的弱点之一就是“从众”，但聪明的投资者懂得“顺势”。 截至2025年10月，这个领域的融资总额超过了500亿，比去年翻了好几倍！ 而且资本的口味变了，以前是追着“谁技术炫酷买谁”，现在是“谁真能赚钱、有落地场景”买。 这说明资本已经替咱们把关了，那些有清晰商业模式、能搞定半导体、3C电子这些高精尖行业的企业，就是未来的龙头！ 跟着大资金的流向走，这就是“借力打力”。 第三，郭嘉意志，不可违逆！ 这可能是最狠的催化剂。2025年，具身智能首次被写进工作报告，和生物制造、6G并列！北京、上海、深圳这些一线城市都在砸钱搞建设。 在A股，永远要记住一句话：跟着郭嘉战略走，吃肉喝汤不用愁。 这是政策给的明牌，这种级别的战略地位，意味着未来的补贴、税收优惠、订单倾斜会像潮水一样涌来。 抓牛股：三个核心方向！ 既然风口在这，咱们怎么把票选对？ 1. “大脑”是核心——AI大模型与决策系统 机器人再能跑，没脑子就是废铁。 现在技术的核心是“具身智能大脑”，也就是基于大模型的机器人基础模型。 谁能教会机器人理解物理常识、泛化任务，谁就是核心中的核心。 重点关注那些有AI算法基因，且已经把模型落地到机器人身上的企业。 2. 关注“眼睛”和“神经”——多模态感知 机器人得看懂世界吧？得知道哪里有障碍物吧？ 高精度激光雷达、3D视觉、触觉传感器的融合是关键。 而且现在技术成本在下探，这意味着行业要开始普及了。 那些在传感器领域有深厚积累，能把成本做下来的国产替代龙头，就是咱们的目标。 3. 押注“手脚”——灵巧操作与复合底盘 最后还得落实到干活上。 特别是“轮足复合”这种能适应复杂地形的底盘，以及能完成精细装配的仿生灵巧手。 这在半导体和3C制造里是刚需，因为那是“人干累、机器干准”的活。 谁能搞定精细操作，谁就能吃到半导体产业升级的红利。 2025年是具身智能从“科幻”走向“现实”的元年。这是技术的进步，新质生产力的具象化！ 充满不确定性的市场里，“具身智能”就是那个最大的确定性！ 散户为什么总亏钱？因为追涨杀跌是刻在基因里的本能。但真正的赢家，永远在市场“认知差”形成前埋伏。 具身智能机器人正是如此——多数人还停留在“机械臂搬货”的旧印象时，产业已进入场景规模化爆发前夜。 中国制造不再是廉价代工，而是全球高端产业链的“关键零件”。 中国技术正在替代日德老牌厂商的垄断地位——这种替代背后的利润空间，堪比十年前新能源电池的崛起。 散户最爱干的事：听说机器人火，立马冲去买整机企业股票。但真正赚大钱的，往往是卖铲子的人（即核心部件供应商）。比如： 减速器：中大力德锁定宇树科技32亿元订单，占采购量超60%。这玩意儿是机器人的“关节”，没它再智能的机器人也是废铁。 灵巧手：兆威机电的手指驱动技术，让机器人能拧瓶盖、做精细装配。人性天生迷恋“拟人化”，谁能把机器手做得像人手，谁就能通吃医疗、半导体等高毛利场景。 传感器：奥比中光为优必选、智元提供3D视觉模组，动态识别延迟＜5毫秒。机器人的“眼睛”越毒，资本的故事越性感。 这些公司凭什么稳？因为技术壁垒就是护城河，而人性总是低估“枯燥的核心技术”，高估“花哨的整机概念”。 很多人看到“融资500亿元，增长400%”就腿软，觉得泡沫要炸。但记住：牛市死于共识，生于分歧。 当下资本从“追技术”转向“重落地”，意味着行业进入良性循环——只有能真实降本增效的企业，才能活下来。 比如电力巡检机器人亿嘉和，接入具身智能后高危作业效率提升3倍，拿下国家电网5000万订单。 散户恐惧高估值，机构偏爱高成长——这就是认知差距。我的建议： 短线：盯住半导体、能源等刚需场景的订单公告（如优艾智合、节卡机器人）； 长线：押注国产替代逻辑的零部件企业（如汇川技术的伺服系统市占率已超20%）。 具身智能的终极野心，是让机器人从“工具”变成“工友”。这背后是制造业应对人力短缺、精度升级的必然选择。人性总恐惧“被取代”，但聪明人早已学会“利用趋势”。 举个例子：特斯拉Optimus的供应链企业柯力传感，因切入六维力传感器赛道，2025年股价涨了135%。当你还在纠结“机器人会不会抢饭碗”时，有人已靠卖“饭碗配件”财务自由。 股市赚钱的本质只有一句话：在多数人看不清时贪婪，在多数人疯狂时清醒。